제목:[투데이리포트]효성, "풍력발전 시스템 인..."매수(유지)_현대

[2009-08-04 08:51]

리포트뉴스 소제목 내용 현대증권은 4일 효성(004800)에 대해 "풍력발전 시스템 인증 긍정적"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 143,000원을 내놓았다. 현대증권 박대용, 윤솔 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 현대증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 61.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 현대증권은 효성(004800)에 대해 "동사는 아직 풍력사업과 관련된 구체적 계획을 밝히고 있진 않으나 풍력터빈 시장 규모를 50조원 수준으로 볼 때 성장 잠재력은 충분해 보이며 이번 인증으로 인증 관련 불확실성이 해소되고 다각화된 사업구조가 더욱 견고해진다는 측면에서 주가에 긍정적 요인으로 보인다"라고 분석했다. 또한 현대증권은 "현 주가는 2010년 기준 PER 7.3배 수준에 불과하다는 점, 아라미드, TAC필름, 풍력사업 등 사업구조 다각화를 지속적으로 추진하고 있다는 점 등을 고려할 때 기존사업의 펀더멘탈만으로도 주가의 추가 상승여력은 충분해 보인다"라고 밝혔다. 한편 "2009년 중공업수주가 호조를 보여 2010년 중공업부문 실적개선이 지속될 것이며, 스판덱스 가격 반등으로 섬유부문의 실적이 급격히 개선되고 해외 자회사의 지분법이익 역시 증가할 것"라고 전망했다. Report statistics 현대증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2008년7월 50,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 143,000원까지 상향조정되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 추세이다. 오늘 현대증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 143,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 17% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 100,500원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20083 98228.57원 3 114000원 83000원 3 3 20084 63555.56원 2.96 96000원 40000원 4 2 20091 74003.57원 3.04 103000원 50000원 4 2 20092 102800원 2.92 143000원 82000원 3 2 20093 122968.75원 3 143000원 100500원 3 3 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 BUY(M) BUY(M) 목표가 122187.5원 143000원 100500원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20090804 매수(유지) 143,000원 20090727 매수(유지) 143,000원 20090706 매수(유지) 143,000원 20090521 매수(유지) 143,000원 20090428 매수(유지) 100,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20090804 현대 매수(유지) 143,000원 20090729 하이 매수 120,000원 20090727 KB 매수 100,500원 20090727 푸르덴셜 매수 140,000원 -끝-