제목:[투데이리포트]키움증권, "예상경로를 따라가고..."매수_한화

[2009-10-29 10:63]

리포트뉴스 소제목 내용 한화증권은 29일 키움증권(039490)에 대해 "예상경로를 따라가고 있는 중"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 60,000원을 내놓았다. 한화증권 정보승 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 한화증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 '매수로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 하향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 35.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 한화증권은 키움증권(039490)에 대해 "동사 2분기 실적이 예상대로 1분기에 비해 감소하는 것으로 나타나고 있는데, 이는 지수만 상승하는 상황이 전개되면서 영업부문 전반적으로 실적감소를 피할 수 없었기 때문"라고 분석했다. 또한 한화증권은 "과거 5년 평균 데이터를 적용해보면 금번 상환우선주 발행으로 연간 약 20억원의 초과수익(법인세 효과 미반영 시) 창출이 가능할 것으로 예상된다. 다만, 상환우선주에 매 6개월마다 풋옵션을 행사할 수 있는 조항이 있어 조기상환위험이 있다는 점은 유의해서 봐야 할 부분"라고 밝혔다. 한편 "향후 수익다변화의 일환으로 IB영업과 투자활동이 이어지겠지만, 단기적으로 시장상황 개선이 어려울 것으로 예상되어 수익성은 높지 않을 것으로 판단된다"라고 전망했다. Report statistics 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 낮게 조정되면서 전체적으로는 하향추세가 계속 진행되는 추세이다. 오늘 한화증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 60,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY(H)'에 목표주가 77,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20083 38375원 3 47000원 30000원 3 3 20084 46375원 2.75 50000원 41000원 3 2 20091 69366.67원 2.93 80000원 61500원 3 2 20092 68125원 2.95 77000원 61500원 3 2 20093 63916.67원 2.83 69000원 60000원 3 2 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 BUY(H) HOLD(유지) 목표가 66450원 77000원 60000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20091029 매수 60,000원 20090812 OUTPERFORM 62,000원 20090806 OUTPERFORM 62,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20091029 한화 매수 60,000원 20091029 신영 매수(유지) 64,000원 20091029 유진 HOLD(유지) 61,500원 20091029 대우 매수(유지) 69,000원 -끝-