리포트뉴스
| 소제목 | 내용 | | 교보증권은 12일 삼성증권(016360)에 대해 "자산관리 경쟁력 및 비용절감 효과 기대"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 73,000원을 내놓았다. 교보증권 김지영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 교보증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 51.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
Report briefing | 교보증권은 삼성증권(016360)에 대해 "동사는 자산관리 경쟁력을 바탕으로 성장 및 수익개선이 기대된다. 최근 낮아진 진입장벽으로 인해 증권사 수가 증가하면서 위탁매매 수수료율 경쟁은 더욱 치열해졌다. 이에 향후 증권업은 전통적 위탁매매 중심의 수익보다는 다양한 금융상품 및 서비스에 기초한 안정적인 수익 창출이 필요한 시점으로 판단된다"라고 분석했다. 또한 교보증권은 "동사의 경우 이미 로열티 높은 고객층을 확보하고 있으며, 다양한 상품 개발 및 출시를 통해 자산관리부분에서 실적이 경쟁사 대비 높은 수준을 시현하고 있다는 점에서 긍정적"라고 밝혔다. 한편 "FY12 비용절감(광고 및 마케팅 등 판관비 절감, 홍콩법인 구조조정) 노력들이 FY13에 가시화 될 것으로 기대되며, 비록 최근 펀드 관련 NAV는 감소했으나, 자산관리 자금 순유입은 지속되고 있고 장기채권 및 방카슈랑스 등 판매 호조로 자산관리 경쟁력은 여전히 유효하다"라고 전망했다. |
Report statistics | 교보증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2011년10월 65,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 73,000원까지 상향조정되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 추세이다. 오늘 교보증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 73,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.4% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 동부증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 80,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 동양증권은 투자의견 'HOLD(M)'에 목표주가 55,000원을 제시한 바 있다. |
차트데이터
| 분기 | 목표주가평균값 | 투자의견평균값 | max목표가 | min목표가 | max투자의견 | min투자의견 | | 20113 | 71254.44원 | 3 | 85000원 | 60000원 | 3 | 3 | | 20114 | 73740원 | 2.96 | 84000원 | 62500원 | 3 | 2 | | 20121 | 67600원 | 2.75 | 84000원 | 54000원 | 3 | 2 | | 20122 | 67312.5원 | 2.88 | 80000원 | 55000원 | 3 | 2 | | 20123 | 66400원 | 3 | 73000원 | 62000원 | 3 | 3 |
컨센서스 하이라이트
| 항목 | 컨센서스 | 최고 | 최저 | | 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | HOLD(M) | | 목표가 | 65538.46원 | 80000원 | 55000원 |
현증권사 투자의견 추이
| 날짜 | 투자의견 | 목표가 | | 20121112 | 매수(유지) | 73,000원 | | 20121023 | 매수 | 73,000원 | | 20120917 | 매수(유지) | 73,000원 | | 20120823 | 매수(유지) | 65,000원 | | 20120618 | 매수(유지) | 73,000원 |
최근리포트 동향
| 날짜 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20121112 | 교보 | 매수(유지) | 73,000원 | | 20121107 | 키움 | 매수(상향) | 63,000원 | | 20121031 | 우리 | 매수(유지) | 65,000원 | | 20121029 | SK | 매수(유지) | 64,000원 -끝- |
|