제목:[투데이리포트]키움증권, "브로커리지 경쟁력 ..."매수(유지)_한국

[2013-05-13 09:10]

리포트뉴스 소제목 내용 한국증권은 13일 키움증권(039490)에 대해 "브로커리지 경쟁력 여전해 업황 회복 시 수혜 클 것"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 75,000원을 내놓았다. 한국증권 이철호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 10.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 한국증권은 키움증권(039490)에 대해 "증권업은 낮은 수익성 때문에 주가지표는 높은 편이지만 규제 모멘텀, 역대 최저 수준에서 상승 중인 거래대금 회전율, 시장금리 하락에 따른 자산운용업의 장기 성장 및 증권사 영업 환경 개선의 모멘텀들은 유효하다고 할 수 있다"라고 분석했다. 또한 한국증권은 "수익성에 비해 다소 높은 평가를 받는다 하더라도 규제 측면의 모멘텀은 증권주가 다른 금융업종에 비해 수익성 대비 높은 주가 배수를 부여받는데 유리하게 작용할 것"라고 밝혔다. 한편 "여타 대형 증권사들의 ROE가 3~5% 사이에서 부진한 데 비해 동사의 ROE는 10% 내외의 월등히 높은 수준을 기대할 수 있다. MTS를 통해 더 높아진 개인투자자 시장지배력은 향후 거래대금 증가 시 동사 주가를 강하게 견인할 요인으로 작용할 가능성이 높다"라고 전망했다. Report statistics 한국증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다. 오늘 한국증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 75,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 86,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 우리증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 75,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20122 83545.45원 2.91 100000원 70000원 3 2 20123 80500원 2.95 86000원 70000원 3 2 20124 78400원 3 86000원 71000원 3 3 20131 78583.33원 3 86000원 75000원 3 3 20132 79800원 3 83000원 75000원 3 3 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 매수 매수 목표가 79666.67원 86000원 75000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20130513 매수(유지) 75,000원 20130102 매수 75,000원 20120410 매수(유지) 75,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20130513 한국 매수(유지) 75,000원 20130422 KTB 매수 80,000원 20130417 동양 매수(유지) 83,000원 20130409 신한금융투자 매수(유지) 78,000원 -끝-