제목:[투데이리포트]대우증권, "일회성 비용처리 이..."MARKETPERFORM_HMC

[2015-01-20 10:24]

리포트뉴스 소제목 내용 HMC증권은 20일 대우증권(006800)에 대해 "일회성 비용처리 이후 수익구조 개선"라며 투자의견을 'MARKETPERFORM'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,000원을 내놓았다. HMC증권 박재위 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'MARKETPERFORM'의견은 HMC증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 비교적 낮은 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 24.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing HMC증권은 대우증권(006800)에 대해 "일회성 손익 이후 수익구조 개선효과는 긍정적이지만, 15년 1월부터 KDB금융과 정책금융공사가 다시 합쳐지면서, 향후 매각이슈에 대한 모니터링이 필요할 것으로 판단된다. 특히 15년도 증권사 M&A관련 이슈는 지속될 가능성이 높아(현대증권, 아이엠투자증권 등), 주가에 미치는 영향을 지속적으로 모니터링이 필요할 것으로 판단된다"라고 분석했다. 또한 HMC증권은 "4분기 실적 전망은 40억으로 컨센서스를 하회할 전망. 전년동기대비로는 흑자전환이 가능할 것으로 판단되며, 직전분기 대비로는 96% 하락할 전망인데, 이는 3분기 채권평가이익에 타분기 대비 높았던 영향과 일회성 손익(퇴직위로금 4분기처리)이 반영되면서 추정 이익이 감소했기 때문"라고 밝혔다. 한편 "동사 수익구조가 비용 효율화로 안정적인 수익이 기대되지만, 경기에 대한 저성장 우려로 업종 모멘텀이 크지 않을 전망이기 때문에 15년 추정 순이익은 1,950억원을 기록할 것으로 판단되며, 전년동기대비 유사한 수준을 달성할 것"라고 전망했다. Report statistics HMC증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '트레이딩매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 하향조정되는 모습인데, 이번 목표가의 하락폭은 다소 줄어든 추세이다. 오늘 HMC증권에서 발표된 'MARKETPERFORM'의견 및 목표주가 12,000원은 전체 컨센서스 대비해서 비교적 낮은 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나대투증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 16,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 9,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20141 9644.44원 2.33 12000원 6800원 3 1 20142 11350원 2.65 13000원 7500원 3 2 20143 12307.69원 2.85 14000원 9000원 3 2 20144 12453.33원 2.53 16000원 9000원 3 2 20151 13000원 2.5 14000원 12000원 3 2 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 트레이딩매수 매수 HOLD 목표가 12569.23원 16000원 9000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20150120 MARKETPERFORM 12,000원 20141126 MARKETPERFORM 12,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20150120 HMC MARKETPERFORM 12,000원 20150119 교보 매수(유지) 14,000원 20141217 키움 MARKETPERFORM(REINITIATE) 10,400원 20141128 NH투자 HOLD(신규) 12,000원 -끝-