제목:[투데이리포트]삼성증권, "흔들리지 않는 고객..."매수_미래에셋

[2015-06-25 09:52]

리포트뉴스 소제목 내용 미래에셋증권은 25일 삼성증권(016360)에 대해 "흔들리지 않는 고객 기반은 성장의 모멘텀"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 74,000원을 내놓았다. 미래에셋증권 원재웅 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 미래에셋증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 미래에셋증권은 삼성증권(016360)에 대해 "동사는 국내 1 위 고액자산가 보유 증권사. 1 억원 이상 고액자산가가 8 만 8 천명 수준으로 타 증권사보다 1 만명 이상 많은 수준. 이는 미래 성장동력이 될 전망. 고액자산가를 대상으로 해외주식, 국내주식, ELS, 랩 등 다양한 금융상품판매가 가능하기 때문"라고 분석했다. 또한 미래에셋증권은 "자산관리 부문의 강점을 보이나, 브로커리지 부문에서도 높은 수익성을 나타내며 일평균거래대금 증가의 수혜를 보고 있다. 또한, 동사는 작년 11 월부터 후강통 시장점유율 60%를 차지하고 있다. 향후 해외주식에 대한 개인의 관심이 점차 증가하면서 타 사보다 해외주식부문 순익이 큰 폭으로 증가할 것"라고 밝혔다. 한편 "동사의 2015 년 실적은 순영업수익 9,693 억원(+21.1% YoY), 영업이익 4,363 억원(+142.6% YoY), 세전이익 4,341 억원(+147.7% YoY), 순이익 3,308 억원(+39.8 YoY), 지배주주 순이익 3,002 억(+39.8% YoY) 으로 추정한다. 저금리와 일평균거래대금 증가로 지배주주순익은 39.8% YoY 개선될 것"라고 전망했다. Report statistics 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 상향조정되었는데 이는 전고점보다는 낮은 수준이다. 오늘 미래에셋증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 74,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 92,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나대투증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 68,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20142 51571.43원 2.82 55000원 46000원 3 2 20143 55583.33원 2.92 62000원 46000원 3 2.5 20144 60120원 3 68000원 50000원 3 3 20151 58454.55원 3 68000원 50000원 3 3 20152 77280원 3 92000원 68000원 3 3 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 매수 매수 목표가 77133.33원 92000원 68000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20150625 매수 74,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20150625 미래에셋 매수 74,000원 20150622 이베스트 BUY(MAINTAIN) 70,000원 20150529 대우 매수(유지) 92,000원 20150519 키움 BUY(MAINTAIN) 75,000원 -끝-