리포트뉴스
| 소제목 | 내용 | | 미래에셋대우증권은 27일 SK하이닉스(000660)에 대해 "높아지는 재고 리스크"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 36,000원으로 내놓았다. 미래에셋대우증권 황준호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 미래에셋대우증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 한편 12개월 목표주가로 제시한 36,000원은 직전에 발표된 목표가 40,000원 대비 -10% 하향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 23.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
Report briefing | 미래에셋대우증권은 SK하이닉스(000660)에 대해 "국내 반도체 재고 순환 지표는 과거 사이클의 저점 수준까지 급락해 재고가 많이 축적되고 있음을 시사하고 있다. 1분기말 기준 동사의 재고자산도 2.2조원(+14% QoQ, +40% YoY)으로 사상 최고 수준이다. 동사는 2분기 공격적인 출하량 가이던스를 제시했으며 이는 최근 급증한 재고를 소진하기 위한 계획으로 해석된다"라고 분석했다. 또한 미래에셋대우증권은 "2분기는 공격적인 출하 계획을 바탕으로 매출액은 3.9조원(+6% QoQ, -17% YoY)으로 증가하겠지만 영업이익은 0.41조원(-27% QoQ, -70% YoY)으로 수익성은 더 악화될 전망이다. 하반기부터 점진적인 수급 개선이 기대된다"라고 밝혔다. 한편 "2분기 출하량은 +29%, ASP는 -8% 하락을 예상한다. 3D NAND는 2세대 1TB NVMe SSD의 고객 인증이 완료되어 2분기부터 매출에 기여하겠지만 수익성 개선을 기대하기는 어려울 것"라고 전망했다. |
Report statistics | 미래에셋대우증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년4월 64,000원까지 높아졌다가 2016년1월 40,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 36,000원으로 새롭게 조정되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점수준까지 하향조정되는 추세이다. 오늘 미래에셋대우증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 36,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 4.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 삼성증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 52,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 동부증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 31,000원을 제시한 바 있다. |
차트데이터
| 분기 | 목표주가평균값 | 투자의견평균값 | max목표가 | min목표가 | max투자의견 | min투자의견 | | 20152 | 63471.7원 | 3 | 70000원 | 58000원 | 3 | 3 | | 20153 | 55454.55원 | 3 | 70000원 | 45000원 | 3 | 3 | | 20154 | 46853.85원 | 2.94 | 60000원 | 35000원 | 3 | 2 | | 20161 | 39064.52원 | 2.92 | 52000원 | 31000원 | 3 | 2 | | 20162 | 36846.15원 | 2.85 | 42000원 | 31000원 | 3 | 2 |
컨센서스 하이라이트
| 항목 | 컨센서스 | 최고 | 최저 | | 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | MARKETPERFORM | | 목표가 | 37727.27원 | 52000원 | 31000원 |
현증권사 투자의견 추이
| 날짜 | 투자의견 | 목표가 | | 20160427 | 매수(유지) | 36,000원 | | 20160401 | 매수(유지) | 40,000원 | | 20160321 | 매수(유지) | 40,000원 | | 20160302 | 매수(유지) | 40,000원 | | 20160201 | 매수(유지) | 40,000원 |
최근리포트 동향
| 날짜 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20160427 | 미래에셋대우 | 매수(유지) | 36,000원 | | 20160426 | 미래에셋 | 매수 | 37,000원 | | 20160412 | IBK | 매수(유지) | 36,000원 | | 20160412 | LIG | 매수(유지) | 38,000원 -끝- |
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