제목:[투데이리포트]LG디스플레이, "더 이상 물러설 곳…" BUY-삼성증권
  [2019-10-14 10:55]

리포트뉴스
소제목내용
삼성증권에서 13일 LG디스플레이(034220)에 대해 "더 이상 물러설 곳이 없다 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다. 삼성증권 장정훈, 이경록 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '중립'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 12.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

Report briefing		삼성증권에서 LG디스플레이(034220)에 대해 "- 3분기 매출액은 전분기 대비 소폭 증가한 5.5조원이 예상됨. 반면, 영업 손익은 4,490억원 적자로 전분기 대비 적자가 확대될 전망. 3분기 들어 LCD TV 패널 판가 락 폭이 예상보다 커진데 따름. - LCD 구조조정으로 단기 비용 상승하나 중장기 OLED 믹스 개선으로 분기별 실적 개선 기대"라고 분석했다. 또한 삼성증권에서 " OLED TV패널사업은 지난해 BEP를 넘어섰고 올해는 한자리 중후 반 수익성이 기대되고 있음. 따라서 OLED TV패널 비중의 증가는 동사의 수익성에 긍 정적 영향을 미칠 것으로 판단 됨. 2020년 매출액은 LCD 감산에 따른 출 감소를 피 할 수 없으나 상대적으로 고가인 OLED 패널 출 증가에 따라 전년비 10% 감소에 그친 20조원 예상. 한편, E6와 광저우 OLED 팹 가동에 따른 감가상각비용 증가에도 불구 수익성이 좋은 OLED TV 패널 매출 증가로 영업단 적자는 1,500억원대로 대폭 축소 예상"라고 밝혔다.

Report statistics		삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 상향조정되고 있다. 목표주가는 2018년10월 21,000원까지 높아졌다가 2019년10월 16,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 16,000원으로 제시되고 있다. 오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 16,000원은 전체 컨센서스 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 풀이되며 목표가평균 대비 21.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 26,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'MARKETPERFORM'에 목표주가 16,000원을 제시한 바 있다.

차트데이터
분기목표주가평균값투자의견평균값max목표가min목표가max투자의견min투자의견
2018421548.39원2.3928000원19000원31
2019123185.19원2.5928000원19000원32
2019223756.76원2.5928000원19000원32
2019321481.48원2.728000원16000원32
2019417250원2.7521000원16000원32

컨센서스 하이라이트
항목컨센서스최고최저
투자의견트레이딩매수BUY(유지)HOLD
목표가20312.5원26500원16000원

현증권사 투자의견 추이
날짜투자의견목표가
20191013BUY16,000원
20190723HOLD20,000원
20190620HOLD20,000원
20190425HOLD19,000원

최근리포트 동향
날짜증권사투자의견목표가
20191013삼성증권BUY16,000원
20191011KB증권BUY(유지)16,000원
20191008하이투자증권BUY(유지)21,000원
20191004대신증권MARKETPERFORM16,000원 -끝-